[心得] 愛爾蘭註冊指數型ETF & 因子ETF

感謝Daze大，及清流君的教學
看過一些資料之後
終於全數轉成愛爾蘭註冊指數ETF & 因子ETF tilt
重要參考文章
https://community.rationalreminder.ca/t/search-for-an-ideal-ucits-eu-factor-portfolio/3340/2
縮址:
https://tinyurl.com/zd2ka7yj

首先是各類資產的占比
我是約 80% 美元股票 + 20% 台幣定存/活存 + 約1500萬的房貸
#使用債券ETF或定存可參考ffaarr的文章
使用台幣主要是流動性最好，並且可同時當作緊急預備金 + 還房貸預備金
缺點當然就是不知不覺的拉低報酬，因為會忘記算進總資產的報酬
最近開始考慮用IB保證金把股票拉到整體資產的100%

如果股票用100% 計算
指數ETF 佔 60%
> 40% SWRD
> 10% EIMI
> 10% WSML
因子ETF 佔 40% 為因子tilt 的上限
> 40% JPGL

關於因子投資的占比
我查了以後從15%~100% 都有，沒有好壞之分，只有風險的高低

我的配置理由如下
1. 希望以10% 為單位，全市場指數投資部分盡可能股票數目越多越好
因子部分配置40%是"我應該"能承受的上限
期望在風險跟獲利能達到平衡

2. 因為動能、價值因子皆不想放棄
所以選擇多因子ETF，缺點是缺少小型股/小型價值股
以及JPGL 是JPMorgan 剛出沒多久的ETF，
而不是常見的ishare, Vanguard 等老牌指數ETF公司
未使用其他因子ETF 的理由是動能、小型價值都要選的話要3~4支股票
(ZPRX、ZPRV、IWMO、IEMO、IS3S) 再平衡很麻煩
JGPL 這支ETF有命中我個人偏好

3. JPGL & SWRD 皆當作已開發中大型股，
所以補上10% 新興市場以及10% 世界小型股，
配置比率為 已開發中大型：新興市場：小型股 = 8：1：1

若有思慮不周再請版友指點，謝謝
文末附上我有考慮過的指數及因子ETF

指數ETF
簡碼 簡介 費用
VWRA 全球，不配息~VT 0.22%
IWDA 全球已開發國家 0.20%
VHVE 全球已開發市場ETF，流動性較IWDA差 0.12%
SWRD 全球已開發市場ETF，流動性較IWDA差 0.12%
EIMI 新興市場股票型ETF ~VWO 0.18%
VFEA 全世界中新興國家的中大型股票 0.22%
WSML 全球小型股，[email protected]富邦 0.35%

因子ETF (因子ETF皆來自前述參考文章)
JPGL 世界中大型多因子ETF 0.20%
ZPRX 歐洲小型價值股 0.30%
ZPRV 美國小型價值股 0.30%
IS3S 世界價值股 0.30%
IWMO 世界動能因子 0.30%
IEMO 歐洲動能因子 0.25%

--

SCV目前沒有看到有世界型的，還是要一分為二，稍稍麻煩一點 WSML 的確有一些討厭的小型成長股影響因子投資 之前指數投資就只持有2支 (VT + REITs ETF) ，嘉信免手續費再平衡很容易 現在變成4支，還用了複委託和IB，再平衡可能會有點複雜了

我相信AUM會慢慢改善，畢竟才出沒多久

已經堅持指數投資近10年(VT+ REITS ETF)，目前改指數&因子投資計畫還要再20年QQ