[心得] 2021股票年報 (低於大盤)
大綱
一、2021年報
1.與大盤比較
2.與自己歷年資料比較
3.資金流水帳
二、2021年與2020年比較
4.交易項目比較
5.現有持股
6.操作策略檢討
三、結語
7.結語
一、2021年報
1.與大盤比較
2021，台灣疫情再起，但是台股屢次創高
1/4為第一個交易日，至今天12/24，大盤今天一度站上1萬8，台股又創新高，
如果台股加權指數就算是以手續費6成又不配息來計算，都已收盤價買賣來計算
2021年台股加權指數的年化報酬率高達 21.446%
計算公式如下圖
https://imgur.com/V4NEF1x.jpg
小弟結算後我的年化報酬率不如大盤，
以現金流加入未實現損益，以EXCEL計算XIRR，
再加入帳戶利息等項目拼命美化帳面也只有獲利 413,952 新台幣
以XIRR比較美化的方式計算，年化報酬率為17.996%，還是低於大盤
更別提直接以最終本金除以獲利，報酬率僅有13.798%
註：我的年化報酬率計算與美化方式請見第3小節資金流水帳
今年大盤真的神勇，許多ETF都跟不上，
0050跟0056都比不上大盤，台積電也是低於大盤，計算如下
0050 年化報酬19.005%
0056 16.634%
台積電(2330) 15.311%
計算結果如下圖
https://imgur.com/CaHaIyT.jpg
2.與自己歷年資料比較
小弟2012年開立股票帳戶
開戶原因是幫當時的同事的朋友做業績才開戶，
然後參加當時辦公室的媽媽團進行抽股票，抽中了就請客之類的
那時候並沒有真心想研究股票，買賣不多。
2016年發現自己股票套牢的居多，開始決定想認真研究股票。
學習的第一步是發問，
發文請益「到現在多軍只有我套牢？持股請益」
並以此為根據作為小弟股票的核心
去年2020年發了13篇文章(含回文)，也是合併損益最高的一年，
合併獲利有 6個林飛凡
今年2021年明明投入資金比較多，大盤也很兇猛
但是這個系列文發文與回文量比較少，整體獲利就很明顯下降很多，
合併獲利只有 4.6個林飛凡
果然不懂的還是要問，少問就少賺錢了！
以圖片說明，歷年年損益比較如下圖
https://imgur.com/tuhCodu.jpg
3.資金流水帳
計算起點：
小弟元旦計算持股成本 (未計未實現損益) 將簿子現金補至整數，共計 320萬
中途有需求所以領出，然後再存回到整數，到年底投入股票的金額共計 300萬
流水帳如圖
https://imgur.com/TdD2liZ.jpg
以下為方便計算，但是事實上最終是造成美化帳面的手法
1.以12/24收盤價來計算年終成果 (不計算賣出手續費與稅)
2.為了美化帳面，採用xirr來計算
如果用1.美化，(年度獲利) 413,952/300萬(本金) 得到報酬率為13.798%
但是以xirr來計算，年度獲利可以美化至 17.996%
小弟有計算從開戶到現在的XIRR，所以只要有金額入出帳還是會登入
但是XIRR會造成如此多的帳面美化並非小弟原意，
只是計算後發現差異之大，所以提一下。
註：分成A帳戶與B帳戶係依版友「白豆黑豆之方法」調整，
原先開戶離家近的為 A帳戶，
另外選一間較大的證券公司開 B帳戶，比較不會和短期投機的個股混淆衝動賣出，
也比較容易將股票借券給別人賺取少量利息。
二、2021年與2020年比較
4.交易項目比較
小弟統計交易類型，將股票分為
「折讓款」、「抽股票」、「買賣」、「當沖」、「股利」、「借券費」六個項目
今年度刻意減少交易量，希望能多忍耐再出手，不要老是賺給政府稅金
整年的統計如圖
https://imgur.com/kGS3TAW.jpg
可以看到上圖中，稅加二代健保的部分，繳交的金額從26,985降低到14,355
獲利的主力還是以波段操作的買賣為主、比去年稍微成長
但是只成長 8%，這樣成長幅度太少，比本金成長量還低，需要檢討
股利與借券費的部分也是有成長，
因為刻意減少交易量
當沖的部分虧損比去年少，當沖要賺錢實在太難了，問股問不到當沖的關鍵
折讓款減少4,282，和稅相比划算多了
5.持股分析
由於表格數字比較多，因此我將2021年度已實現獲利、合併損益、庫存成本將其圖化
如下圖
https://imgur.com/LyJGGyy.jpg
由上圖可以看到，獲利的主要來源為元大金(2885)
可成(2474)實現獲利雖高，但是套牢金額一計入反而是虧損的
水樹大大說可成不是塑膠，今年股價表現比塑膠還軟啊！
華通、京元電子這些表現不錯，但是賣得差不多了
台積電DEAD MONEY，不過還是穩定有收益，預定繼續零股買進
由庫存來看，現在持股大部位集中於可成、BRK.B、佳格、瑞儀
BRK.B今年走勢低於美股大盤，甚至低於台股大盤
很明顯就是賺錢的股票都賣了差不多了，剩下一堆套牢的持股
而且持股量偏高，今年度投入的資金300萬，持股水位已達100%以上
只剩下少量現金可以運用，
明年看來是岌岌可危啊！
6.操作策略檢討
小弟在2018年換成現在這份工作，工時比較長，所以決定做除權息為主
結果該年度都是0050的權值股在漲
2019年改變投資策略，買入0050權重股如正新
結果正新跌跌不休，套牢很多錢
2020年改變投資策略，進行波段操作，打算有賺就跑魚尾留給別人不要長持套牢
結果年初疫情爆發，停損正新，還停損在最低點
3月落底後連續多頭，
整年都處於連魚頭都沒吃完就跑了，小賺10%就跑
整年度算起來有賺但是沒有更很多
2021年改變投資策略，減少交易頻率，希望能降低稅支出，穩穩吃魚身
結果錯過海運、錯過空運，還是一樣套牢
幾乎每一年我都試圖改變投資策略來改善交易成果
但是每一年大盤都不理會弱者期望，我被市場狠狠傷過
今年度結束了，整理發了年報，
然後在單身的聖誕夜裡思考明年的策略吧~~
三、結語
7.結語
財富是競技賽跑
並不是自己跑了10%就算優秀
當大盤跑了21.446%，就算小弟努力跑了10多%，還是落後大盤許多
到底怎樣打敗大盤呢？想不透阿
今年台股0050也不敵大盤，到底誰在贏？
總之小弟來年也是繼續問股求進步，希望各位版友多給指導，謝謝大家！
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設計師!那邊有貓德大秘 設計師!那邊有貓德傷害循環卡 設計師~~那邊有核心橘貓德 失業 治療技能 打高傷害 ψQSWEET GM ◥ 設計師◥ GM ◥ 設計師◥ GM ◥他媽的◤設計師
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◥ ◤ ◥ █◤ ◥ ◤ ◥ 3◤╯ξ ◥ ◤沒王法了◥皿 ◤
◥ ◥◥ (哈欠)◤ ◥◤ ◥ ◥◥ (煙~) ◤ ◥ ◤￣ ◥ ◥◥是不是?!(◥ ◤ ◤)
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推
推檢討分析
有賺錢就贏惹
光分析就猛了= =
航運漲太多吧！沒有賺到航運要贏大盤有點難。
秀財報徵友 推一個
長期贏大盤本來就不容易..
認真給推
未看先猜等等樓下會說 贏大盤幹嘛，大戶10億放定存
就很夠了 之類的
優質心得文
很強耶 我不知道怎麼分析我自己的XD
有賺錢就在努力惹
神人，好強大的自我檢討
他馬的 我慘輸大盤
好認真分析文
不過看你版上發文的標的都相對牛皮
推～有記錄有反省是好的開始～但你的策略自己都沒
驗證過就真槍實彈的上還一直換策略就不好了
推
好認真的分析！（也是慘輸大盤+1……(雙手掩面
推 有紀錄才知道自己問題在哪
不就GG在搞
你好會做圖表喔！
600盤一年 一月追高的套到現在
到年底剩下四個交易日，我準備等年底再來整理。
未看先猜推文少年股神隨便都翻倍
長期贏大盤本來就難，不然巴菲特怎麼叫股神。但是
推你的整理，好仔細~~
愛買華通怪誰
台指期可贏#
？
0050的全年配息應該是3.4
自己操作就是怕踩到雷 採到一個雷其他獲利都不夠他
補
今年總資產要跑贏大盤或是0050真的難，我都做主動
選股，結果總績效跟0050一樣，白忙一場
大盤有漲21%唷 完全無感欸
我做現股真的不太看大盤多少XD
長期贏大盤很簡單，你槓桿開下去買台指期就贏了，
當然這是建立在大盤長期往上的前提下
我習慣跟0050比 跟大盤比太難了趨勢股換來換去
去年底收盤14732.53，到今天收盤漲21.92%。
槓桿開2倍，然後績效是大盤2倍…這樣哪有贏？你冒大
盤兩倍風險欸
大盤應該要算還原權息指數
看來今年大盤的報酬率，航海王貢獻不少
大盤報酬率（今年初到今天）是23.85％
認真推
4.6個林飛凡XDD
有分析檢討有推，韭韭如我都沒有回測QQ
今年抱台積電 2月之後幾乎沒參與感 盤了一整年
Gh大，您這樣算，我們就輸更多了 :(
推
push
自己有算入股息，就忽略掉大盤的，這樣有點bad
BRK.B只算今年還略勝S&P500喔
推 今年也輸給大盤 尤其是下半年...
光是能仔細分析檢討就很強了
今年大盤真的猛
應該有基金獲利跟大盤一樣吧？
飛凡這個單位我愣了一下才想到要X九萬
一堆基金賺塊100趴的好嗎
我今天為止5x趴 還輸給好幾檔基金 覺得有點丟臉
剛查基金最高的是賺86%
不用這麼辛苦
買006208就好
非凡現在變成一個標準單位了
感謝分享
認真努力推
你這id原來是老手 原來韭菜擺久了還是韭菜...
←20年陳年韭菜
推
炫哥說今年崩 還剩四天可逃
推推
我的損益加絕對值贏大盤。厲害吧。嗚嗚嗚嗚
猛
推認真
先比個三到五年再說有沒有輸大盤吧
推認真
給你一個建議 你好像沒找到自己的交易策略
推喔
我覺得你很用心也很細心 但績效這樣實在不好看
推
推認真
可以了 繼續加油！
是不是分析的部分花太多時間XD
推認真分析
真的很用心
推認真分析
今年目前37% 未實現損益加上去有40%
不意外^^
看ID就可以直接噓了
弄成這樣還比大盤差，不如買0050…
大盤有20以上喔那我以後買0050就好了
樓上的 0050不等於大盤 內文也有寫
抱歉
認真檢討推一個
長期 0050 台積電 會勝大盤
還一個禮拜耶
讚
so nice
建議你與其問股 不如做指數投資
連續多年沒贏過大盤 何況今年還是大多頭
那如果碰到空頭要怎辦呢?
認真分析檢討是很好 但一直用錯方法也枉然
等等! 光一年算年化報酬率??
唉 玩幾百年沒賺過 韭菜王
打不贏就加入
我本金只湊齊一百萬，10月多老二出身，想賺奶粉錢
，目前賺31萬。
但我覺得只是因為是多頭市場，明年應該就很難做
非凡公子已經是量化單位啦
看來指數投資才是正規路
我記得原po組合偏牛皮 可以回測一下大盤差的時候你
的投資組合有沒有比較抗跌
你已經不錯了，更多的是一堆不知道怎樣算報酬率的
，以為自己贏大盤結果實際輸慘了
你發華通反而會被酸爆XD
不是哥你要採用哪個策略應該先跑回測看看有沒有用吧
怎麼會是啥都沒統計先實際做做看==
推
那你這樣要幾百年才能賺到半個顏寬恒啊？啊更別提連
勝文了，大概五輩子都賺不到！
你不是策略問題，是選股有問題
今年大部分股票都噴過，結果你賺到的只有金融...
這個檢討給推
嘗試不同交易很好，試完記得把覺得不適合的暫停更
好。
推認真 我們都要繼續加油 要相信明年會更好！
半年報已經噓過xirr問題了
能把自己的績效與大盤比較,就值得給一個推了,另外其
他市場指數今年至今績效如下 VT:17.53% ; VTI:24.83
% ; AOA:14.73% ; AOR:10.64%,不過因為你是只有投資
台股,今年績效的確是被0050虐爆
看了一堆分析節目，最後只敢買富邦國泰…
自以為厲害才會去做個股
計量單位是林飛凡XD
這樣持續的下去 未來肯定不會變差的 不過台灣加權確
實是頗強…加油
加油 明年說不一定可以用昱凱為單位了
台股基金12/24止前183名績效都高於大盤
台股基金其實一直以來都不錯
好多個陳明文
有一堆飆股你當然贏不了大盤啊，航運航空元宇宙你
有辦法每波都跟到嗎？沒有的話輸大盤是理所當然啊
我400w大概多200，也才50%，多靠航運
推推
加權股價報酬指數是25.27%
推
推
推 今年我是第一次贏大盤 靠一月時開槓桿玩GG
8
你這句話，跟鄉民開玩笑在說的，股票賺錢就是低買高賣，好簡單。有99%的相似度。 但現實是，你覺得低的時候買進，結果更低被套牢。 覺得高的時候賣掉，結果更高看著漲。 覺得風險低時買進，結果踩雷被炸。 覺得風險高時賣掉，結果狂飆猛漲。18
想問一個很新手的問題 為什麼大家都說股票很難長時間打敗大盤 不是保留好的股票換掉可能有風險的股票 或許有幾年會輸大盤 但是幾年後平均下來應該還是會贏大盤吧? 不是選前面一半的股票贏面就很大嗎?![Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)](https://i.imgur.com/nU9qWCsb.jpg "Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)")
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所謂的大盤,可以想像成市場上所有投資者的平均表現。 換言之，打敗大盤意味著長期優於平均表現。 不過更精確地說，大盤也不只是平均表現，長期來說， 不良的投資行為和投資者都可能慢慢被淘汰 (當然也會再進來新的)， 用效率市場的方式來說，就是市場終究會慢慢體現一個股票的實際價值。6
你在一堆股票因為疫情營收井噴的時候 去買可成 佳格這種疫情 通膨受害股 就是偏防守型的買法 怎麼會想在大多頭打贏指數呢? 這樣的作法也很明顯 你在2018指數下跌的時候 也是賺到錢了阿![Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)](https://i.imgur.com/rpx458Jb.jpg "Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)")
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來認真計算你的XIRR其實現股只有2.5%多 真的不是你亂算的17%多![Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)](https://i.imgur.com/TdD2liZb.jpg "Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)")
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這個損益圖裡面，不知道原po有沒有發現一件事，在2019年的投報率打爆了2020-2021年的 投報率，甚至在前面幾年也都表現不錯，原po你有想過為什麼會這樣嗎?為什麼原本好好的 投資方式，到了2020之後就開始走歪掉了? : 3.資金流水帳 : 計算起點：![Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)](https://i.imgur.com/PrEVeALb.jpg "Re: [心得] 2021股票年報 (低於大盤)")
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回答一下版友推文的一個問題。 推 HandsomeAnn : 大大化工怎麼選到6x三福化呀 12/25 02:08 我怎麼選到三福化，其實很簡單，公司獲利穩定，產品我評估下來是未來的趨勢，就買下 持有，但問題來了，你現在看報酬率很高，但我持有快一年，前面的九個月，一直在盤整 甚至還有幾次跌破了我的持有成本，就算你注意到了，有買進，你有辦法忍住，在看到航19
先說明一下，我只會做波段（苦笑），我就僅我了解的部分回應。 : 獲利的主力還是以波段操作的買賣為主、比去年稍微成長 : 但是只成長 8%，這樣成長幅度太少，比本金成長量還低，需要檢討 首先我認為你沒有必要跟別人比，或者跟大盤比。因為你不是基金經理人， 你不用對別人負責，你只要對你自己的財務狀況負責就好。
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[其他] 2021上半年半年報 (低於大盤)一、2021上年報 1.前言 2021，台灣疫情再起，但是台股屢次創高 1/4為第一個交易日，至今天6/30，大盤年化成長率為45.490% 小弟結算後我的年化報酬率遠不如大盤，年化報酬率為17.365%。連大盤一半都沒有![[其他] 2021上半年半年報 (低於大盤)](https://i.imgur.com/D5x0b1qb.jpg "[其他] 2021上半年半年報 (低於大盤)")
47
[心得] 2022年上半年半年報大綱 一、2022上半年年報 1.上半年統計 →上半年績效 -22.87萬元， -6.48% 2.每周結算 →4/9為最大值，6/30為最低值 二、上半年操作![[心得] 2022年上半年半年報](https://i.imgur.com/eZ1wo1pb.jpg "[心得] 2022年上半年半年報")
33
Re: [新聞] 楊金龍信心喊話:與2019年底比台股漲7.9%其實不只 7.9％ 若用報酬指數（含息）來看應該是漲 20.1％ 也就是說，你從 2020 開始空手到現在，會落後大盤 20％ 左右 2022/10/31 大盤 12949 點![Re: [新聞] 楊金龍信心喊話:與2019年底比台股漲7.9%](https://i.imgur.com/3y78ivqb.jpg "Re: [新聞] 楊金龍信心喊話:與2019年底比台股漲7.9%")
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[心得] 2021年新手投資年報板上神人太多動輒都億來億去的太不現實， 跟大家分享年輕小資族的弱弱投資年報 (第一次發文有違反版規麻煩告知) 年初投入本金：120萬 股票已實現損益：110萬![[心得] 2021年新手投資年報](https://i.imgur.com/CvcC1dLb.jpg "[心得] 2021年新手投資年報")
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Re: [請益] life cycle investment vs 買房投資要計算哪個比較賺錢就用房貸金流套XIRR計算看年化報酬率多少， 頭期款=股市初期投資金額 房貸=每月投資金額(萬一有租金再行扣除) 以下依照台股大盤7%年化報酬率計算， 另外因為目前檯面上寬限期最多五年所以都用五年計算![Re: [請益] life cycle investment vs 買房投資](https://i.imgur.com/HUnpdEzb.jpg "Re: [請益] life cycle investment vs 買房投資")
13
[心得] 台指期無腦多單轉倉2021年年報2021年收官，12月份台指期結算在12月15日，無論2021年賺賠多少， 都已經結算。 2021年也是驚奇年，1月台積電創下679歷史新高，7月航運神鬼奇航， 長榮最高233，年終獎金40個月，首次進入權值前十強，對指數起到一定作用。 2021年無腦多單績效是3975點，創下台指期1998年上市以來最高紀錄，![[心得] 台指期無腦多單轉倉2021年年報](https://i.imgur.com/Aix876Nb.jpg "[心得] 台指期無腦多單轉倉2021年年報")
10
[心得] 長期投資報酬率與損益計算看了一串存股獲利的迷思文,來討論一下大家長期投資如何統計績效吧,文中會以投資台積電 3年為例用excel計算來討論 投資就是為了有效率地累積資產,目的在資產淨值最大化 累積速度跟報酬率有關,而有沒有效率跟得到相同報酬率所需的時間有關 同樣資金下,A一年賺50%,B半年賺50%,誰比較有效地運用資金呢?![[心得] 長期投資報酬率與損益計算](https://i.imgur.com/yb9TF2kb.jpg "[心得] 長期投資報酬率與損益計算")
![[心得] 遲來的2023年年報（交易第三年 不含2024](https://i.imgur.com/ulUwfUWb.jpg "[心得] 遲來的2023年年報（交易第三年 不含2024")
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![Re: [新聞] 傳哈瑪斯點頭了！將宣布達成停火協議](https://i.imgur.com/BJN6KnKb.jpeg "Re: [新聞] 傳哈瑪斯點頭了！將宣布達成停火協議")
![Re: [標的] 美股Lazr 長多](https://www.nvidia.com/content/dam/en-zz/Solutions/self-driving-cars/partners/drive-partner-ecosystem-og.jpg "Re: [標的] 美股Lazr 長多")