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Re: [心得] Fed必須儘快降息,時間不多

看板Stock標題Re: [心得] Fed必須儘快降息,時間不多作者
nangle
(機翻如下)
時間推噓33 推:33 噓:0 →:63

※ 引述《xephon (′・ω・`)》之銘言:
: 來看一下對沖基金 Pershing Square CEO Bill Ackman 怎麼說
: 原文:
: https://twitter.com/BillAckman/status/1634564398919368704
: SVB 的高階管理層犯了一個基本錯誤。他們將短期存款投資於長期的固定利率資產中
: 此後短期利率上漲,引發銀行擠兌。高階管理層犯了錯誤,他們應該失去工作。

這是不是有點成敗論英雄?

好吧金融市場沒有英雄

也就是說,短期存款投資銀行一律禁止用在長期固定利率資產的購買上

所以明天開始長期固定利率資產要被賣爆了嗎?

美債殖利率下周要噴破天際了嗎?

美債殖利率突破天際伴隨著股市爆裂殺盤的膝蓋斬鬼故事要重現江湖了嗎?

台灣要立法規定不可以把短期投資和存款拿去買債券否則經理人要去龜山洗屁屁了嗎?



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※ PTT 留言評論
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.137.10.211 (臺灣)
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Riesz 03/12 21:23那財政部發行鎂債 總要有人接手才行

cssula 03/12 21:23爲何長債被買爆殖利率會噴?

Riesz 03/12 21:23就像雷根總統開始 只有他下白子 沒人下黑子

Riesz 03/12 21:24遊戲就不能進行

poisonB 03/12 21:24不可能這樣限制不能持有啦 頂多要求存續期間佔比

m13579 03/12 21:24因為擠兌炸開 不太一樣

miyazakisun203/12 21:24賭人家不會提款 買長期債券 賭輸了真可憐

Riesz 03/12 21:24原PO的意思是 立法禁止銀行買長期投資:像二十年以

bill1478963 03/12 21:25如果現在要銀行賣就要直接認列虧損 這才刺激

omanorboyo 03/12 21:25沒吧 現在是不敢玩股市 轉進債市了

Riesz 03/12 21:25上的債券 貸出二十年三十年的房貸

patrol 03/12 21:25說不定是逼美國人提款出來買公債啊XD

lianli1024 03/12 21:26債被買爆利率是狂跌不會噴

omanorboyo 03/12 21:26爆發後各長短期的債都被買到VV叫

Riesz 03/12 21:26因為長債沒人買 所以長債下跌 殖利率(便宜買)就高

patrol 03/12 21:26這盤棋超大,你還不得不吞...

stlinman 03/12 21:26FED百寶箱工具這麼多,隨便生個工具給銀行貼現窗口

cssula 03/12 21:26可以買阿。。但你的募資成本和準備金的buffer要抓

cssula 03/12 21:26高一點

daze 03/12 21:27長債是給壽險公司買的,銀行買太多長債就是在賭博,

stlinman 03/12 21:27就行了。 只是FED不想把廢物銀行給慣壞而已!

daze 03/12 21:27賭輸了沒啥好說的。

rb731024 03/12 21:27我跟你說 絕對有人會帶風向說要進去抄底(為了讓大

rb731024 03/12 21:27戶跑),底層人民很好騙的

Senga41 03/12 21:27殖利率倒掛的鬼故事要開始了嗎 過去四個月倒掛越大

Senga41 03/12 21:27股市越噴哩 華西街這些人真可惡XD

AkiMinoriko 03/12 21:28台灣的房貸利率是機動的,跟債券不同

cssula 03/12 21:28賭輸的高管都沒法律責任嗎

stlinman 03/12 21:28你看英國養老金英國央行直接花600多億把長債吃下來

Senga41 03/12 21:29熊熊想到近期銀行理專狂推公司債 會不會一起爆啊XD

poisonB 03/12 21:29高管股票都賣了 爽爽過

ferrisw 03/12 21:30客戶屬性不同,本來就是銀行要管理,一堆公司的錢

ferrisw 03/12 21:30來來去去金流本來就很大,拿去長投…雖然是馬後炮,

ferrisw 03/12 21:30但是這個銀行的管理有夠糟糕

rb731024 03/12 21:30回sen要看買到什麼債吧,如果是炒作新創那種就等著

rb731024 03/12 21:30完蛋,但是a以上的應該還不至於

cssula 03/12 21:31AAA公司債這幾個月晃得比大盤大力歐

Senga41 03/12 21:32這次銀行爆開的是美國公債 這等級的都爆

Senga41 03/12 21:32沒有其他債比美債風險更低的吧

k798976869 03/12 21:32理專推的東西就是他們抽最多的 才不管你買到啥

Coffeewater 03/12 21:32不是買到AAA的債券就沒事 美國債價格也是崩

Coffeewater 03/12 21:32其實罵銀行風險管理差就很詭異

Coffeewater 03/12 21:33問100個人都有101個人覺得美國債穩

rb731024 03/12 21:33我會這麼說是因為至少還有實體資產支撐的多,至於

rb731024 03/12 21:33那些b或新創的…連實體資產都很難撐

AkiMinoriko 03/12 21:34美債的低風險是指信用(違約)風險,久期(利率)風

AkiMinoriko 03/12 21:34險、匯率風險等等還是有啊

ferrisw 03/12 21:34這是流動性問題,不是債穩不穩的問題

poeoe 03/12 21:35美國國債沒有爆啊 根本沒違約哪來爆

daze 03/12 21:35別家平均duration1年,你平均10年,當然是你家風控

daze 03/12 21:35有問題。

poeoe 03/12 21:35爆的是銀行 不是美國國債好嗎

ferrisw 03/12 21:36就是銀行金流管理問題

AFP 03/12 21:37如果這是金融危機,美債殖利率上揚?阿不是週五才大

AFP 03/12 21:37

rb731024 03/12 21:38K7989大的話我很認同,當初我無聊去當理專,反而我

rb731024 03/12 21:38推體質好殖利率低的,客戶都覺得我為什麼找那麼低

rb731024 03/12 21:38的不信任我,結果反而是多數垃圾理專用話術推利率

rb731024 03/12 21:38高的(但背後可能很爛的體質),反而這些客戶就買

rb731024 03/12 21:38了耶 哈哈哈,活該被割,不過我黑心不了 就離職了

rb731024 03/12 21:38呵呵

AFP 03/12 21:38發生金融危機會被買爆的就是美國長天期公債好嗎

AFP 03/12 21:40手上有TLT EDV的睏霸數錢

ev331 03/12 21:41可是tlt覺得太貴了 都超過一百美了

ohyakmu 03/12 21:41有短中長期國債給你買,你本來就該分散風險,你單

ohyakmu 03/12 21:41壓一邊,還說不是管理問題?

poeoe 03/12 21:42手上有UBT+TLT 蠻舒服的XD

ev331 03/12 21:42是說CEO是不是因為是FED的一員 所以被被託買長債?

shiyangfoo 03/12 21:43金融機構先倒長債 TLT就死了

ohyakmu 03/12 21:43越長期的債波動越大,連我散戶都知道的。

csieflyman 03/12 21:43明天買元大美債20年

bing6715 03/12 21:43笑死 降息? 你要通膨爆炸喔

ev331 03/12 21:43去年還在想說要等破90 結果

bing6715 03/12 21:43禮拜一先吞一根

AFP 03/12 21:44當銀行不可信的時候,所有法人只會買進美國公債

poisonB 03/12 21:45SVB付給法人的活期利息那麼低 買短天期公債也賺

poisonB 03/12 21:46今天是因為想賺更多跑去買長天期的 結果就炸了

dos01 03/12 21:51不就是覺得市場上很多錢 大家的錢都會繼續投進來

dos01 03/12 21:51玩金融遊戲 但突然有人抽水 那就是爆了啊

dos01 03/12 21:52說到底 升息的目的不就是在痛扁這種用錢滾錢的

rb731024 03/12 21:58補樓上說的,所以他們常常會帶風向說升息會害老百

rb731024 03/12 21:58姓,老百姓會受傷沒錯,但是絕對是炒作的會吐更大

rb731024 03/12 21:58,這就是為什麼台灣炒房客跟政府要一直這麼做了

dream1124 03/12 22:06推一下 升息就是在痛扁這些炒作過頭的

dos01 03/12 22:07台灣的炒做差國外差地遠了 之前就說過 這一波金融海

dos01 03/12 22:07嘯撞到台灣的時候很可能是尾聲了 你各位自己判斷

Hatewoman 03/12 22:21短期資產拿去買長期債券沒問題啊

Hatewoman 03/12 22:21問題是被擠兌

Hatewoman 03/12 22:24我看政府讓銀行拿這些長債去設質出來給人兌換好了

Hatewoman 03/12 22:24總比讓銀行破產引起恐慌好

IBIZA 03/12 22:27長債本來就可以借錢 SVB也確實已經拿出來借了

sniper777 03/12 22:40金融海嘯?金融嗨笑吧

CaLawrence 03/13 07:51這跟買什麼已經沒太大關係了 就算是房貸浮動利率好

CaLawrence 03/13 07:51了 svb的客戶這樣領錢哪有銀行受得了

CaLawrence 03/13 07:52duration 管理本來就是銀行該賺的錢 幾乎銀行所有

CaLawrence 03/13 07:52的放貸都是以短支長在做