Re: [心得] Fed必須儘快降息,時間不多
來看一下對沖基金 Pershing Square CEO Bill Ackman 怎麼說
原文:
https://twitter.com/BillAckman/status/1634564398919368704
政府有大約48小時的時間來修正一個即將不可逆轉的錯誤
通過允許矽谷銀行(SVB_Financial)的破產而不保護所有存款人
世界將意識到什麼是無保險存款- 一種無保障的 無流動性的債務放在破產銀行
若是週一開盤前摩根大通、花旗銀行或美國銀行沒能收購 SVB (我認為不太可能達成)
而政府也沒有保證 SVB 的所有存款,你將聽到一聲巨大的吸氣聲
除了「系統性重要銀行」(SIBs)之外的幾乎所有未受保險存款都將被撤出
這些資金將轉移到「系統性重要銀行」(SIBs)、美國國庫券(UST)市場基金
和短期美國國庫券 UST。由於風險較低的美國國庫券(UST)相對於銀行存款
提供更高的收益率,本來就已存在轉移現金到短期 UST 和 UST 貨幣市場的壓力了
而這些提款動作,將從這些社區銀行、區域銀行和其他銀行中吸取流動性 (擠兌)
並開始摧毀這些重要的機構。對於短期美國國庫券 UST 的需求上升
將推動短期利率下降使得聯準會 FED 升息想要放緩經濟成長的效果降低
已經有上千家美國成長最快,最具創新的風險投資支持公司,將在下週付不出薪水
如果政府在週五介入,以保證 SVB 的存款(換取一美分認股權,這將會抹去其
大部分股權價值),就可以避免這種情況,將 SVB 的40年企業經營價值,以
注入股權轉移到的新所有者手上方式保存下來。
我們原本會考慮參與此計畫。這種方式可以將任何政府的損失風險降至最低
同時這個拯救行動也能創造相當大的利潤潛力。然而,現在我認為任何買家
都不太可能出現來收購這家破產的銀行了。
政府的做法確保更多的風險將集中在系統重要銀行(SIBs)上
而其他銀行則付出代價,這件事本身就會產生更多的系統性風險 (風險過度集中)
對於那些認為救助存款人將會造成道德風險的人,請考慮一下每個存款人
都必須對他們自己選擇的銀行進行信用評估,這樣的世界是否可行?
作為一個相當複雜的金融分析師,我發現大多數銀行都是黑盒子,
儘管每個銀行都有數千頁的美國證券交易委員會申報文件可供參考。
SVB 的高階管理層犯了一個基本錯誤。他們將短期存款投資於長期的固定利率資產中
此後短期利率上漲,引發銀行擠兌。高階管理層犯了錯誤,他們應該失去工作。
美國聯邦存款保險公司(FDICgov)和美國貨幣監理局(OCC)也搞砸了 (Screwed up)
監控我們的銀行系統風險是他們的工作,而 SVB 應該是他們監控清單中的高風險
銀行之一,該銀行擁有超過 2000 億美元的資產和從事實質上相同行業的企業借款人
的1700億美元存款。
FDIC 和 OCC 沒有履行好他們的職責,不應該允許這導致數千家具有最高潛力
和成長性的企業被毀滅(以及導致數以萬計有天賦的年輕人才喪失工作機會)
同時也永久損害我們社區和地區銀行取得低成本存款的能力。
這個政府特別反對權力集中。具諷刺意味的是,它對於 SVB 的失敗處理方式保證了
少數 SIBs 的銀行的風險集中。我粗略地檢視了 SVB 的資產負債表,即使在清算時
存款人最終應該能夠收回其存款的大約98%,但「最終」的時間對於下週必須支付工資
的企業而言已經太遠了。 (持有下跌國債到到期,無視帳面損失取回本金)
即使不考慮 SVB 的企業價值,政府對 SVB 存款的保證成本也是微不足道的
另一方面,政府未能保證 SVB 存款所帶來的非預期後果是巨大而深遠的,
需要在星期一之前考慮和解決。否則,接下來小心了
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FED 將於週一緊急開會討論,但是亞股會先開盤
事件會不會蔓延引發金融海嘯,鮑爾又打算怎麼做
https://i.imgur.com/pic6doV.png
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將短期存款投資於長期的固定利率資產
金融海嘯真的想太多…..08年到現在建立了多少機制
應該用債券梯的買法 組長天期債券
因為他說他做多
這不就FED最喜歡看到的? 你們的錢都進來,不要在外
炒作資產
你拿一個FED最想看到100分的結果去威脅FED,傻了?
要失業了救命-.-
Bill Ackman 今天也真的很辛苦 在推上回超多質疑
一堆大咖想逼FED放水
QE巨嬰整天要人救 整天想改規定圖利特定人
他的立場很簡單 不救SVB 救SVB存款人
FED最喜歡看到?
都THEY的錯 FED請負責END
fed可以加速出貨美債來滿足存款人改買債券的需求,
一舉兩得
阿就跟我說的一樣哈哈,還有人說不嚴重
中國用病毒影響全世界1次,美國用投資槓桿影響全世
界N次
無上限保護存款就看政府要不要就道德風險買單
巴菲特準備好了 上次被川普攔胡
程度差那麼多,恐慌仔找浮木誒
為什麼有人覺得fed想看到?
怎麼有種試著跟政府提出自肥方案的既視感?
現在就很多手上握有長期資產的人 希望撐過緊縮
可以給多軍一點希望嗎QQ
不救美國就倒了
那你知道Ackman也主張兩房私有化嗎= =
現在不降息又救市 就是向中俄求饒解除制裁管制換取
雷曼都沒到了 還以為會因為這種事倒咧XDD
嘴巴作多 暗地不知道多少空單 故意製造恐慌
有一招增發2000億債卷救這間銀行
病毒死多少人?
供給增加降低物價又不製造失業
馬投顧
我比較想反問,你看完上週聽證會,為什麼會覺得現在
的情況FED不會想看到? 他終歸知道會爆一個地方,只
挖肉補瘡
是誰先開始而已,該不會有人相信卵著陸吧?
爆"一"個地方
這篇寫的像只爆"一"個地方嗎
笑死 情緒勒索fed
升息就是要爆才能打通膨啊 哪有什麼軟著陸 又不是童
話故事XD
終究要熔斷的為何不現在就熔斷
FED預期的應該是倒幾家公司 而不是金融業普遍性的
風險
股版人人都是經濟學家
如果你覺得我的用語不好,那我可以改爆十個地方
放心,FED應該又會放鴿了.他就是要反反覆覆
每次都在說要金融海嘯 這次是金融海嘯幾點0
股版去年還一堆人說不會升息 一路被打臉過來
這個人滿手空單 製造FUD果真垃圾一個
這篇寫的像只爆"十"個地方嗎
每一次這樣升到最後都會出現金融業風險阿,哪會預期
我樂意看到美國倒
不到,我就問哪一次這樣升最後沒事的
QE印了不知道多少錢 怎麼現在又要要求降息喔
但我覺得他講的「反倒造成風險更集中」這點
倒是沒有錯
2008也是升息升到出事 但金融海嘯的結論就是FED
應該早點出手
繼續反覆就是拖到明年爆更多 老鮑應該不會這樣啦XD
放任小銀行倒的倒關的關,「懲罰不負責任的富人」
不一定會有什麼好結果
問題是她們也不是不負責任 這次問題跟金融海嘯差
很多
正常,我之前聽有聲書有寫到,人民看到大家都在銀
行領錢,你也會跟著去領,反正沒損失阿,說什麼都
沒用,我領看看就知道
FED QE讓銀行存款爆增 銀行貸款貸不出去 只好買
沒事 利用你們壞的經驗 讓F有個台階下
債券
說到底 其實是FED的責任
沒事啊,Fed就想要看到失業率爆棚大家全部裁員吃自
己經濟蕭條,這就是最好的結果啊,鮑鮑有料
這根本是風控問題 乾FED啥事 又不是一次升5%
完全FED想看到的情景,一堆人不懂裝懂
沒有人拿槍逼迫銀行一定要做投資吧
本來就是Fed的責任,不想說太明而已
初步看來是人為故意搞事,找機會逢低買入
銀行收存款不投資 直接宣布破產就好了
等到失業率10%非農-100k,鮑鮑就能開香檳惹
SVB長債太多管理層自己的鍋
升息到這樣通膨還是下不來,怎麼還有人認為可以軟
著陸,一定要爆一些才會有辦法,就看FED想要爆哪些
Fed會覺得暴力升息沒有問題?沒有後遺症?
FED當然是希望依些公司撐不下去爆掉
爆什麼沒辦法控制拉,各安天命,看誰倒楣
IB大懂真多
而不是銀行普遍擠兌
短期活存去做長債虧損怪人?
無風險資產可以搞到銀行倒閉跟土地被海水淹沒一樣雖
就只是想利用短期活存(低利) 套高利 套到自己死而已
全世界銀行 哪家債券不折價的
上面的圖看不懂嗎
你怎麼會覺得病毒來襲敢搞「物競天擇」的國度 倒個
可以降息爽爽吃fed豆腐,人家fed就不能升息?
銀行 一些有錢人的錢Bang不見了 政府就得出手呢?
對銃基金
真的搞群體免疫的英國才是最早放水的國家
你放到到期就好了啊..你如果你銀行利率好 不給解約
疫情死千分之一 經濟崩潰不知道餓死多少人
嘻嘻 看到一堆前陣子狂喊要跟著升息的 現在又崩潰
到喊要降息 同個ID自己去A一下就知道了
這麼緊張喔 槓桿開很大喔 哈哈哈哈
也無會產生擠兌了
I大,可能有人認為BOA是三流銀行吧
銀行還可以不給解約喔..
升息造成銀行破產絕對不是FED想要看到
的結果,但以這二年FED決策品質,我懷
疑下週一FED能否做出正確決策
經濟崩潰的不會是美國就是了
逼他們拿國債去抵押借款啊
你是指那個通膨是暫時的鮑爾FED?
民主國家的銀行應該是不行不給解約
銀行不給解約 擠兌會更嚴重
你又不是壽險 解約還扣錢
利率好到不讓人解約也是個方式..說到底..就是貪阿
所以是清算了嗎
我還蠻想看到不給解約的,直接大場面
在可能只剩25萬面前 5%利率是個屁
現在銀行要是願意開5%以上的定存..有人會去擠兌哦
感謝翻譯
搶破頭了
問題是流動性死掉的話 給再高利息也只是空話吧 你沒
現在銀行定存很多都是5%左右啊 我相信SVB應該也差
不多
現金是要怎麼發利息呢?
所以我才說是銀行風控問題.不是FED的問題
華西街講的話都是在跟FED要錢?
明天應該會出怪招 救SVB 找大銀行跟國家共同出資提
供流通性
感覺會先給他倒 再廉價收割他手上的資產
買一堆長期債券,沒留短債流通性,風控部門也很怪
有保障啊 25萬
我剛剛查了一下
SVB網頁已經被FDIC接管 查不到資料
但在其他網站提供的利率表
買短債可能死更快…
我好像看到當初雷曼兄弟爆掉 那個時候也早就有消息
就老夫看過的 上個世紀本島各種銀行、農漁會信合社
但一堆人覺得政府會救 不會放給他倒XDDDDDDDDDDDDDD
哪次不是這樣 就只是情況沒估的急迫
2023年2月23日 SVB提供的一年期定存利率是5.25%
擠兌的事件 總覺得會倒不是長債買太多這麼簡單
你自己不評估這銀行爛不爛是要怪誰
這家的資產有接近4成是 無"息"活期存款
搶破頭?
信用貨幣體系,只要信用崩潰,全倒就是一瞬間的事
他這間做公司融資帳房,幾乎不用付利息的吧?
上次雷曼兄弟會掛 也是因為玩到沒東西可以玩 出一堆
衍生性金融商品來玩才掛掉的
定存5%太爽了吧
欸不對,這不就是臭鮑仔最想看到的事情之一ㄇ??
除非明天又縮惹
可是如果救了一家,會不會其他銀行高層也一樣躺平
擺爛反正政府會救?
其實不管買長或短債,今年這個環境,債券波動太高
,銀行真的每天坐雲霄飛車
明天過後就知道會怎麼演變了
FED升息要的是收割其他國家經濟而不是收割到自家
你要付得出這麼高的利息 相對你收到得錢就要賺比這
美國也是一堆巨嬰,先說是公司投資策略錯誤然後結論
是fed 的錯,是在哭喔
利息還高才支應的過去啊
對啊我意思是這個那麼難的環境還能保證自己超過5%
所以用膝蓋想也知道,美國政府鐵定會全額賠付
要割自己人直接加稅就好了還用搞這些
就找到理由「呼籲」 麻FED不要再抽市場銀根了
美國人帶槍去敢不給解約
看吧 政府會救:)
說機制的要不要看看現有機制為什麼還會有銀行破產?
公債就接近5%, 你不提供5%利率 資金直接斷鏈
我只是很好奇,如果他的理論正確,最好的做法,應該
1991年Powell 就救過一次,老經驗了
是SVB還沒掛,就進去接管保持信用和流動性!不做單
一影嚮面小的動作,等到鬧大來做廣泛打擊面超大的措
施?除非FED委員都私下先拋售美元部位,否則我不認
為會集體失智,硬是要晚來才救,早點我們是不救的!
要嘛龐氏騙局 用後面的錢補給前面的 要嘛就高風險
這個論點基本上就是矛盾的,您信?
操作 失敗就出事了
縮表不就是要回收多餘資金?都給銀行這麼多時間準備
了,還有人想等FED救也是科科
經歷上一次不是做了很多壓力測試難道跟國軍一樣
準備三小?
準備?將手頭資產打折賣嗎xd
資產帳面虧損是金融業普遍現象 是要怎麼準備才不
不保證存款 那就全部中小銀行發生擠兌換存大銀行
會有這個問題?
你說SVB長債太多 就算都是一年債好了
這次就看會不會導致一堆公司發不出薪水,如果到這
個地步,FED絕對得降息,拜登可是還要競選連任的
兩天說提爆就提爆
不用想那麼多 單純是想施壓鮑爾而已 一堆廢話 說的
那麼慘
你一年債有用?
的確沒時間準備..因為銀行已經在高點All-in了
不是在高點all in
銀行本來就是隨時都有大量資產的
跌了也沒錢攤平 超過閥值就炸了
等等,可降息有用嗎?死了就死了...吧?
不是高點或低點問題
國企都能放給你倒了 私企就更不用說了吧?
而且2008的經驗,第五大的投行,FED也是放給他倒,F
ED應該是會保持自己的步閥,真的爆了,才會出怪手
改會計公報
兩千億資產的銀行 是要怎麼一下子all in?
沒有人"規定"銀行一定要把所有資金運用下去
沒有人規定 但銀行收存款近來是要成本的
你存款準備金放到多點不就好了
講白一點 就只是想讓心存僥倖的人以為趴踢能繼續開
不運用乾脆直接關門
下去 好讓特定的人知道要跑而已
SVB:晚了我們也不要了
存款準備金多放一點 就表示拿去投資的錢得做更多高
風險投資
帶槍提款的確是另個問題
FED要看到的就是鈔票變不見啊
這個比骨癌那篇負責多了
FED要看到鈔票不見 不是銀行不見
這些金主該做的 應該是趕快檯面下遊說才是吧XD
情緒勒索這招真的很有用
一家銀行講成普遍性風險 以為2008之後美國都沒做事
嗎?
你帶槍提款......那是搶銀行了吧XD
明天台股繼續漲 預告在前
當然是宣佈開戰
甜蜜的陷阱,低利環境太吸引人了
誰跟你一家銀行?
星期一!!! 大 逃 殺!!!!!
在吵鮑鮑直接升到20%,各位啥都別玩
資不抵債 是目前金融業普遍問題
台灣才一堆金控增資
帶槍提自己戶頭的款XD
反正銀行做任何高風險操作都會有政府兜底
問題是現在銀行也沒做甚麼高風險操作
就只是買債券而已..
銀行就一直在賭FED會停止升息
奇怪的是有債券可以REPO還嘎不過來?
10、20家這種的美國都撐得住 又不是雷曼 想太多 整
天只想降息繼續吸毒
印太多 而且有沒有物理印鈔出來都不知道
謝謝 謝謝欸
花旗銀行被擠兌再來說金融危機
然後高管先賣股偷跑
小小炸裂是打通膨必經之路
就類似潤泰美國版……吵太久惹
BAC才-40%,再昇5%才會資不抵債。只有SIVB與眾不同
其實就算FED想轉彎,不提通膨,難道沒有別的問題?
大象不要說煞車了,你還要牠轉彎,不死也是半條命!
就情勒啊 現在不倒通膨怎降
財管課本有辣,就配合原則
被花街找機會一發爆頭倒逼臭包
FED最困難的地方是在於要救但是又不能太軟弱
SVB只是被選定的空軍目標,逼fed不要再升息的祭品,
資金缺口其實不大,政府出來擔保存款其實不用花多少
錢
現在喊政府監督不足 之前國會提出監管銀行的法案哪
1600億美元
知道淨值是負的多可怕了齁 再把債券當資產改會計規
則啊
政府會救:) +1
SIVB的資本不足以填補未實現損失,Repo當然不夠用。
買國債倒閉 難怪銀行要增資惹
家不是出來哀哀叫 說會阻礙美國金融創新
銀行倒了,你各位美國人存款歸零,大家直接不用消
費,通膨就降啦,鮑鮑真神!
債劵不是高風險 風險的是他拿短期套長期
創新新的衍生性金融商品嘛(笑)
@daze 這是資產loss
會爆就是SVB拿短期套長期 賭FED會停止升息甚至降息
以上純屬幹活xd
以長支長,以短支短,我就不相信CFO沒學過這基礎
只能說SVB運氣差,乖乖買債券保守投資,結果債券今
年被美聯儲玩壞了
我記得ackman都會講符合他佈局利益的話,之前疫情
剛開始時也是這樣撈了一大票
不過資不抵債的說法不對
這裡是ptt有人會認真
別人買1年債,市價-5%,拿去Repo借個9成5的市價出來
你買10年債,市價跌20%,拿去Repo再打個8折,當然不
這張表示是未實現損失佔資產總額
夠用啦
這大學財管課本都有的東西,要討論先翻課本
SVB實際上應該不會是100%, 只是因為他被接管吧
對阿 他因為買兩房股票 所以支持兩房私有化
基本上2008倒了一堆地區型中小銀行 沒看她說過半句
講白了,BAC 也不會像 SVB 找不到人接刀,想想誰是
BAC 第一大持股法人
BAC是D-SIB
推特傳消息很快 希望美國銀行能撐過這波擠兌
大到不能倒的銀行之一
所以 如果BAC擠兌 大概就是必救
SVB在2022年Q4就已經資本不夠未實現損失了。
BofA沒事啦 散戶有25萬保額
那時候也沒有因為倒個中型銀行就全額賠付
SVB都沒什麼散戶存款才會搞成這樣
美國國債還是很熱門的,不會找不到接盤的
是不是FED想看的場景很好驗證,看看到底有多少家銀
行拿一半存款玩債券的,如果只有幾家,那真的就是FE
D想看到的結果了
@daze 資本不足未實現損失的金融業應該不少 重點是
有沒有被擠兌
只要被迫實現損失就會資不抵債。
因為SVB的客戶都是矽谷新創企業 不是散戶有足夠媒體
資源去帶風向
J.Po就擺明了會救 只是怎麼救的問題
還好我錢放在中信,台灣的大到不能倒名單第一名
扣掉未實現損失,USB好歹還有4%,BAC還有6%。
個體戶中小型銀行 我不信這些人會出來叫政府救
政府會救:) +2
重點為什麼被擠兌,有沒有想過有誰看到資產負債表的
問題,跑去放空兼領錢?
之前笑中國地方銀行沒辦法領錢的笑話,馬上要在美
國上演了嗎?
有沒有一種可能根本被禿鷹抓到?
沒有銀行能撐過擠兌的 台灣也別太僥倖
高管自己都在賣股了 華爾街估計早就知道
可能某大戶發現這家銀行模型有問題 提領前先放空(
其實看Balance Sheet 很健康 找個銀行來接手就好
先說好了 大家都說政府會救 不准開盤比速喔:)
這個資本適足率只剩三家滿足最低了吧XDD
老美可不像台灣政府 一個中型銀行就救 當初也只有
倒就倒唄,資本主義還講人情味?也該是白領來承受痛
4%已經不叫好歹了
苦了
救CITI 連高盛都是跟老巴拿錢
在台灣的話 財政部凹官股銀行每家分一分就下莊了
FRB是不是出事了
要打倒資本主義惹嗎?
FDIC本來不就會保障一定額度的存款
爆炸了!
adequately capitalized是4%以上,well capitalized
是5%以上。4%就勉強還浮在水上。總比0%好啦
今年中國不只放水 又拋美債 背刺美國兩刀
身為無產階級..在通膨下去真的受不了..台灣很有感了
先不說別的 持有這間股票變壁紙了 三天內 ..
https://i.imgur.com/1rv6DEX.png SIVB有9成非散戶
國外是真有感,消費真的可能倍數了
資金,就很容易被擠兌。散戶有FDIC,沒有必要擠兌。
FED的目標就是再次大蕭條
SBNY也是很可能會爆。C大概還好。
FRC也是高風險。
這次救經濟被物價吃掉,不就不知道拖累多深多廣
當初就是每個空頭市場 Citi 高盛跪著跟老巴請教
看到一堆不懂裝懂說銀行幹嘛買債券的真的有夠可笑
連基本金融運作都不懂就在這邊跟人打筆戰
HTM的東西是負的再正常不過 ASF呢?大家都知道要升
息 風控如果有上班 swap搞不好已經賺到翻過去 整天
怪在Fed頭上 自己貪不去降資本的duration 那就cio c
fo ceo cro通通該上吊而已 這麼基本的東西剛過CFA的
菜雞都知道 再說了 降息勒 點對點提供流動性就好了
open a fking line. Ever heard of it? 半桶水在那
邊敲 嘖
所謂安全邊際是什麼 什麼是空頭市場我還有錢
轉帳很簡單吧,怎不轉到其他銀行?
其實FED已經講higher and longer 還不調整的
其實就是自己的問題
很多人槓桿多倉 這樣要逼死誰
afs*
FRB禁止匯出了
310有念過書比嗆人不懂裝懂的好XD
很難說 有時候你發現的時候 要調整就是死了
這週末一定很多槓桿抄底的睡不著
上週看到一堆不要命的盤前衝進去買矽谷銀行超好笑
這種東西就是基礎的財管,基礎到不行
現在智慧手機跟社群傳消息的速度不是08年時的智障
手機跟新聞報紙能比的。猶豫就會敗北
真的是有些推文看到會覺得噁心 竟然還被推崇xD
短期存款買長債,當FED的話當耳邊風
FDIC進駐FRB蠻早就有消息 現在問題是怎麼做
FRC那個在製造恐慌吧
幹 完了
講難聽點 大家都在賭FED高利息不會太久啦
賭錯死掉而已
silvergate那種就是完全找死類型
先崩再說
但華西街不就最愛這種系統性風險 可以大舉收割韭菜
聯準會希望的是服務業裁員,而不是影響到金融業穩定
這跟HTM和ASF哪有關係 擠兌有在管你這個?
SVB 大部分MBS都是HTM
我覺得把擠兌跟長短天期債放一起討論是不合宜的,S
VB就是因為太高比例的到期長天期債才會誘發流動性
不足引發後續擠兌。如果他流動性控制好哪會擠兌
你說SVB買太多長債也就算了 扯HTM還是ASF就莫名其
妙?
沒在管 但你不能讓自己成為攻擊目標..
而且短債也是有到期時間
first republic bank 這是誰傳的??
他就是被Peter Thiel抓包亂搞阿才造成擠兌
大家都以為銀行不開槓桿錢很好賺一樣,以為銀行沒事
會曝險這麼高
早上刷中國抖音,有人問在矽谷的中國新創公司的人,
說在去年底就有內部消息再傳,那這樣年底這波美股漲
SVB從開始被提領到現在不到一個月 就算都買一年內
什麼?吹泡泡割韭菜?
短債都不見得有用
很強的擠兌就會爆啊..你ceo說快來擠兌不然你錢就要
沒了,怎麼能不爆
first republic bank 好多擠兌影片在Twitter
有本事煽動客戶,美國最大銀行也能倒給你看
流動性問題增資啊,還是台灣銀行比較香,增資比較簡
單,現在就是問題大條,連增資都搞不定了
照台灣的管制玩法我看這些美國人會先崩潰要求不要管
吧
短債可以跟FED窗口借流動性。
好帥啊 first republic bank 股價-50%
阿 前幾篇版有明明說沒事了 SVB週一正常營業
status/1634205524961943552
一堆美國各地新創公司在SIVB各地都取不出錢,曼哈頓
SIVB還叫警察來驅離,這不就跟去年中國鄭州地方銀行
取不出款一樣嗎?資本主義和共產主義的終點都是割韭
菜囉
笑死 講得也太誇張了吧
現在大家都說沒事,我看事情很大條
當初台灣十信案也是擠兌 老夫應該四十年沒見過了~~
te-at-first-republic-bank/
SVB的流動性不足不是一天、一個月造成的好嗎
十信那個算掏空吧 不過接手的都海賺
銀行擠兌就精彩了 大陸河南銀行事件再演10次
第三個應該就是Western Alliance
合庫賺到好幾個台北市內的精華分行 聯邦集團接手開
各位看清楚了啊 這就是看不起老鮑的下場
保證印鈔救就不會擠兌啊
發瓏山林 據說那時賺了200億 所以後來自由時報創刊
妳們這些壞人 似乎在開賭盤點名銀行名字
訂戶抽金條XD
美國假日有在電匯嗎?好恐慌
發抖惹
營造恐慌風向 逼麻FED放棄升息打通膨嘛
上午就有美國媒體整理出10家銀行有危險,FRC列為最
有可能爆掉之一
早就說了拉高就空送分題
Bill Ackman講話能聽 翔也可以吃
請問 這算不算自我實現的預言
媒體業 比如美國版本的旺旺集團 刊新聞再低接
台灣也該破產一下 瘋狂放貸給房蟲
應該沒有法令規定 記者與主播與推特主不能買股吧
美國可能比台灣更狠 你看CEO都提前賣股了(笑)
最好崩盤教訓那些危機自作聰明槓桿抄底的人
台灣沒有美國那種政府會為百姓著想的
他們只想賺飽錢就移民國外
所以房地產大概還是噴噴噴
要是平行世界 美國麥當勞麥香魚沒有魚 沒蛋堡
老實說台灣做空還是危險 政府會跟你對作
起司漢堡沒起司 大家像<五星饗饜>一樣 花1200美金
只能吃沒有麵包 吃不飽的分子料理 這樣能存在嗎??
Ackman是個垃圾
完全看不懂
看來美國金融股要大回檔了
FED騎虎難下
我記得好像這個人名聲不太好 但忘了為什麼
新人永遠先死的一個 敢衝就要趕還
他講的是真的
升息太軟的副作用開始放大了
沒錯必須48hr內 https://imgur.com/tQbC4Hp
快狠狠的跌爆好嗎
反正ChatGPT可以取代寫程式工程師,這些人去端盤子
正好 舒緩一下貧富差距 減少通貨膨脹壓力
亞股會先預測美國放水救人 井噴@[email protected]
認同pg2000講的,組織的策略就是房子要炒到最後一
刻,國家可以倒房地產不能倒,賺夠了戰爭前逃到國
外就好很簡單
收入超過一億美元的美國人家庭也要課25%的特殊稅
華爾街現在就是在製造恐慌的氣氛,逼FED停止升息甚
至降息
遲早要來的
存款人不是本來就要評估風險嗎...
那你去存大小摩就好啦 不然貝爾斯登的客戶是白癡嗎
這人在2020也是製造恐慌自己再賺一筆
好像在哪聽到ackman有投資svb,所以這波他有被掃到
翻譯:擺明了就以短支長,你錢自己要放在這種地方怪
我囉?
是說這個要救,應該不是fed是美國財政部救,如果
是政府,那債務上限警鈴又要叫了
還好啦,當人們把錢放在不安全的地方就要有損失的
覺悟
如果還是兩碼就有趣了
這人就是先下好空單再來吵
講真的高層亂操作最後又要全民稅金救會有人不滿吧
私有銀行亂搞該倒就倒 不然就全改國營嚴控資本運
用
是Fed的錯誤沒錯啊,監管有漏洞沒有告示風險
拿FED最想看到的結果去威脅FED.... ??????
FDIC是美國財政部背書的機構跟Fed無關吧
文中提的OCC也是歸財政部管的
這...理專都會跟你說建債卷梯結果自己銀行不會做?
美國的日常消費是疫情之前的1.5-2倍了
感覺小事情而言
開盤拚手速
fed感覺每次都要搞到全球經融海嘯才會罷休 然後準
備qe 呵呵
銀行只想佔好處,不想扛風險,有問題就推給Fed, 這
麼好康,每人都去開銀行好了!
本來就要放在有保險的銀行…
SVB可能受到怪老子的影響想說無腦買00679B必勝
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首Po通膨是慢性病,這事件是急重症,如果需要打升壓劑,可能高血壓的問題晚一點解決吧 他認為除了降息沒別的方法 1. SVB一直是體質優良的銀行(不難理解富比世上個月才把它列為最佳銀行之一,高盛也 在它宣布對外籌資時喊抄底,資訊有誤請指正),這次出問題完全是Fed的責任,他們乖26
這事件最重要的點應該是 美國政府還沒出來保證存戶資產能完整而順利的提領 尤其是那些大型企業存戶 如前一篇文章Ackman寫的 : 政府未能保證 SVB 存款 所帶來的非預期後果是巨大而深遠的12
想問一個很荒謬的情境,如果最後演變成擠兌,讓很多銀行連鎖倒閉,導致存戶跟企業的錢 領不出來,甚至最後歸零,只要政府不救,不就會間接導致貨幣供應減少,然後造成美國人 的消費力變弱(就算可以理賠25萬鎂又如何?),這樣大家的錢都歸零了,不就造成另類的 通縮,這樣通膨不就有救了?! 聯準會鮑鮑不是期待一個讓經濟降溫的事件讓美國通膨恢復到2%嗎?怎麼感覺有希望了嘻嘻33
這是不是有點成敗論英雄? 好吧金融市場沒有英雄 也就是說,短期存款投資銀行一律禁止用在長期固定利率資產的購買上 所以明天開始長期固定利率資產要被賣爆了嗎? 美債殖利率下周要噴破天際了嗎?35
這篇文章其實有蠻重要的訊息 假如真的週一導致 大量存款人流入SIBs 那麼這些系統銀行將會不得不再把這些現金又流入到公債市場 有可能公債價格將會大幅上升殖利率大幅下降 但這絕對不是個好消息4
對誰是危機? 投資人、存款戶很清楚自己的風險在哪裡, 如果不清楚,那是自己的責任,不是政府的責任 美國不像台灣,什麼東西都要政府出來負責 銀行買債券也很清楚自己的風險在哪7
FED提供以公債可以一年貸款的政策 有幾個問題點 1.就我所了解的 FED目前的現金並不多 所以這項政策主要是宣示意味為主 當然不可能適用所有的美國銀行 2.既然不可能適用美國的所有銀行 基本上就是審核制
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Re: [新聞] 美銀行爆雷 華爾街慌了我以為SVB這件事最大的問題就是那個CEO 1. SVB的160億存款流失不是一瞬間 而是2022年整體流失 FED也不是瞬間加息加到這麼高 也是有給他活路走的 講難聽點 去跟FED借錢再加上賠本賣債搞不好就可以過這關了 2.賣債其實也不是壓倒SVB的最後一根稻草47
[請益] 美債 美元關係提問昨天因為SVB銀行倒閉,導致很多資金進入美債避險 那麼照理說,美元也是避險,為什麼反而從105.7跌到104.5呢? 想了一整天, 也Google一整天, 還是想不出來 有大大知道是什麼原因嗎? >.< 因為大家的答案不盡相同,所以我聽大大的建議,去問ChatGPT,得到的答案如下:41
Re: [爆卦] 美國FDIC接管Silicon Valley Bank現在其實很亂 原因我想也不是單一原因 目前爆出來的 比較大的是它的投資回收不了 大概是下面這樣子 1. 2-3年前熱錢氾濫 2. SVB收到了很多存款 SVB拿這些存款拿去買國債 而當時的利率相對於近一年是很低的 3. 去年開始升息 國債利息也升高了 國債是可以買賣的 但是因為之前國債的利率很低43
[情報] 重磅!美國FDIC接管SVB原文標題: 重磅!矽谷銀行破產倒閉!將由美國「聯邦存款保險公司」接管 原文連結: ic/42
Re: [請益] 美債 美元關係提問這兩間剛出問題的美國銀行已經被美國存款保險公司FDIC接管,星期一就會正常營運,市場不會受影響,受影響的會是超過存款保障上限的存款戶,但是只要這些大型存款戶相信FDIC或FED穩定美國金融系統性風險的決心,應該不會被立即執行存款保障上限。 市場會擔心的就是後面有很多銀行都排隊在挫哩等可能會發生類似的問題,只要超過存款保障上限的客戶想要保護自己突然提領大額存款,銀行而被迫賣債券,債券部位由持有到期價值一下變成反映市場價格,就有立即被接管可能,就是不知道FDIC可以撐多少銀行同時退場。 SVB Financial 是全美第16大銀行,上星期三資本適足率還充足,星期四CEO還在寫信給存款戶説公司沒有問題不用擔心,星期五就被流動性吃掉自有資本,立即倒閉了。 最近會提領鉅額存款的多是資金可能會臨時有需求的新創公司,尤其是虛擬貨幣行業,為了公司營運安全,先保護好自己從天使投資人那裡拿到的錢。29
Re: [新聞] 美銀行爆雷 華爾街慌了1.SVB目前的缺口是出售210億美元的國債組合, 產生的18億美元缺口 洞不大, 但如果繼續讓SVB賣手上金額更大的MBS, 洞就會越挖越大 2.25萬美元顯然無法償付大部分企業客戶的存款 但其實只要撐過緊縮或是等債券到期, SVB的資產應該足夠償付所有客戶存款 3.現在就是看美國政府怎麼處理24
[爆卦] 美國FDIC接管Silicon Valley Bank來自矽谷第一現場 剛剛熱騰騰的新聞 FDIC接管Silicon Valley Bank 是2008年以來最大的一個 SVB管理資產2000億美金 存款1750億美金 SVB同時也是美國第十六大銀行 很多新創都有錢在裡頭 前幾天各大VC聽到風聲 要他們投資的新創趕快把錢從SVB轉出來15
Re: [新聞] 美銀行爆雷 華爾街慌了SVB本身資產組合就比其他銀行多一些高風險的債(新創公司債/股/抵押),不過就目前推特上面的資訊看起來是沒有資不抵債這種違法的狀態,只是存戶大量提款(昨天一天存戶提款額超過6成總資產),不管銀行手裏的資產是什麼組合短時間都很難立刻變現,這不管哪個銀行遇到大量擠兌都會死。政府如果決定讓市場自己吸收,可能後面一票中小銀行都會倒,每個超過25萬的存款通通都可能被擠兌,哪個銀行沒有帳面虧損的美債。 下禮拜錢放在這些銀行的公司開始付不出錢給員工只有緊急大量裁員或宣布倒閉兩條路(欠發工資,公司負責人是會吃官司的)發生這就是超大的黑天鵝了。小銀行、新創,骨牌式倒閉。 穩一點的劇本就是政府拿錢出來做擔保給全部儲戶,讓SVB可以慢慢變賣資產來還政府,那就算是平安下莊了。只是其他銀行可能會有樣學樣,而且其他州的納稅人未必同意(你寫信要求議員出來幫忙,也會有人寫信要求政府不可以浪費納稅人錢幫私有公司擔保),畢竟沒人能保證SVB最後賣出來的錢真的夠,納稅人可能真的賠錢。 鮑魚哥這個週末可能會被要求重新檢視快速升息會害死經濟還是通膨害死經濟。 PS 上週SVB的高官們集體賣出了400多萬的公司股票,會就這樣安全下莊?11
Re: [請益] 美債 美元關係提問: : : 市場會擔心的就是後面有很多銀行都排隊在挫哩等可能會發生類似的問題,只要超過存款保障上限的客戶想要保護自己突然提領大額存款,銀行而被迫賣債券,債券部位由持有到期價值一下變成反映市場價格,就有立即被接管可能,就是不知道FDIC可以撐多少銀行同時退場。 : : SVB Financial 是全美第16大銀行,上星期三資本適足率還充足,星期四CEO還在寫信給存款戶説公司沒有問題不用擔心,星期五就被流動性吃掉自有資本,立即倒閉了。 : : 最近會提領鉅額存款的多是資金可能會臨時有需求的新創公司,尤其是虛擬貨幣行業,為了公司營運安全,先保護好自己從天使投資人那裡拿到的錢。 : : 那這些新創公司把鉅額的錢領出來放在那裡呢?當然就是直接買美國債券或債券ETF囉,所以美債突然上漲是這個道理。3
Re: [問卦] 矽谷銀行倒閉會變成下一個金融風暴嗎一般來說 不可能有一個銀行能撐得住SVB遇到的狀況 SVB的客戶在兩天之內試圖提領420億美金的存款 佔總存款的1/4 一般來說 準備金大概是10% 也就是存款的90%可以拿來放貸或者其他的銀行業務 你得留10%的現金供給客戶提領 你要賣掉資產或者回收債務怎麼樣就是得湊齊10%存款的現金